Обеспечение ликвидности и LP-токены

Так как Kangoo децентрализован и работает в токенах ROO, системе необходимо, чтобы токен был ликвидным, то есть, его в любой момент можно было купить или продать. Поскольку система децентрализована, эта ликвидность тоже должна быть децентрализована, то есть, представлена многими участниками, а не каким-то одним банком или правительством, и не управлялась одним человеком или финансовой организацией (центром влияния).

Здесь не придумываем ничего нового, а используем пул ликвидности на PancakeSwap, принятый в сфере DeFi-проектов. Это мировой стандартный алгоритм, самая крупная по числу пользователей децентрализованная биржа, работающая на блокчейне Binance Smart Chain. Миллионы пользователей выбирают ее за понятный интерфейс, безопасность и широкие возможности.

В нашем случае алгоритм работает так: люди кладут в пул пару ROO+USDT, которыми может пользоваться любой человек.

Зачем увеличивать ликвидность?

Расскажем на понятном примере.

Представьте, что децентрализованная биржа - это поле, на котором стоит огромное количество пулов, в которых накиданы разные токены и к ним добавлено их обеспечение. То есть при создании нового пула нужно кинуть 1000 токенов и 1000 USDT (BNB и тому подобного), чтобы в этом пуле изначально было взаимоотношение между токеном и его парой ликвидности. То есть если вы кинули в пул 1000 токенов и 1000 USDT, то 1 токен будет стоить 1 доллар изначально.

USDT - 1000

Токенов - 1000

Соотношение 1 к 1

А дальше цена формируется количеством этих токенов и USDT в пуле. Вот пример. Кто-то захотел продать пулу токены. Он кидает в пул 500 токенов и забирает оттуда 500 USDT, ведь цена была один к одному. После того, как он это сделал - в пуле останется 500 USDT и 1500 токенов. Соответственно, какая будет цена?

USDT - 500

Токенов - 1 500

Соотношение 1 к 3

И тут кто-то захотел купить у пула токены. Он кидает в пул 400 USDT и забирает за это уже 1 200 токенов. Соответственно, соотношение снова меняется:

USDT - 900

токенов - 300

Соотношение 3 к 1

900 USDT и всего 300 токена. Соответственно, токены стали стоить в 9 раз дороже от первой покупки.

Именно поэтому все DeFi платформы бьются за ликвидность в пулах. Ведь чем ее больше, тем меньше волатильность токена, так как когда в пуле будет не 1 000 токенов, а 100 000 - продажа/покупка не так сильно скажется на цене.

Взамен инвестор, вносящий ликвидность, получает LP-токены, подтверждающие, что они положили свои токены и USDT в обменный пул. А LP токены дают право получать обоснованный пассивный доход (доход, подтвержденный реальными активами или бизнесом). Выплаты производятся автоматически смарт-контрактом на личный кошелек инвестора. Если человек захочет забрать свои активы обратно, система сжигает его LP-токены и возвращает пользователю его активы в соотношении по текущему курсу.

Что получают владельцы LP-токенов?

Представим общий котел для держателей таких токенов, делящийся между всеми, куда попадают:

• 0,3% комиссии за обмен (покупку и продажу) токена ROO на PancakeSwap получают все владельцы LP-токенов. Считаем. Пришел человек на платформу и купил уровень. Для этого ему нужно получить ROO. Он обменивает USDT на ROO и платит 0,3% со сделки в USDT. Токены выплачены другому человеку в виде вознаграждения, и он решает обменять часть из них на USDT. И да, вы правы, он тоже платит 0,3%, но уже в токенах. Эти самые проценты и попадают в вознаграждение для держателей LP-токенов. Кажется – что такое 0,3%? Но обменов может быть сотни, тысячи и сотни тысяч в день, и тогда цифра, как и мотивация держателей LP-токенов, окажется очень большой.

• 10% от каждой сделки на платформе. Этот вид дохода могут получать держатели LP-токенов, которые застекировали их. Стекинг - это “заморозка” средств в проекте. Процесс похож на внесение денег в банк на депозит: инвестор блокирует свои средства на какой-то срок, а взамен получает определенный банком процент в качестве поощрения. Пулы для стейкинга есть как у известных бирж, таких как Binance или Kraken, так и у самостоятельных децентрализованных проектов, таких как IntegRoo. Стекирование возможно только для тех держателей, у которых, как минимум, активирован первый уровень в кластерах Personal и Team. Так IntegRoo стимулирует пользователей предоставлять ликвидность как можно дольше (держать токены в пуле, а не забирать их сразу же).

Эти 10% тоже делятся на 3 пула, в зависимости от того, на какой срок пользователь застекировал (заморозил) свои токены. Чем больше у вас LP-токенов ROO, и срок стекирования, тем больший пассивный доход вы будете получать!

• В первом пуле 5% от любой продажи на платформе делятся между держателями LP-токенов, застекировавшими свои токены на срок в 1 месяц, 6 месяцев и 12 месяцев.

• Во втором пуле 3% от любой продажи на платформе делятся между держателями LP-токенов, застекировавшими свои токены на срок в 6 месяцев и 12 месяцев

• В третьем пуле 2% делятся между держателями, застекировавшими свои токены на срок в 12 месяцев

Может сложиться впечатление, что люди, застекировавшие свои токены на самый большой срок (12 месяцев) получают меньше всего вознаграждения (2%). Но на самом деле, они одновременно участвуют в распределении во всех трех пулах, а получают увеличенную долю в самом малочисленном, третьем пуле, где 2% делятся на меньшее количество держателей токенов.

Факторы, которые могут повлиять на рост цены токенов:

• Рост платформы и привлечение новых пользователей и бизнесов. Чем больше транзакций будет на IntegRoo, тем востребованнее будет становиться токен.

• Дефляционная природа токена. 8% от каждой транзакции сжигается при сохранении количества внесенных USDT в пуле ликвидности

• Наличие долгосрочных провайдеров ликвидности - чем больше токенов находится в стекинге, тем меньше токенов на DEX доступно для продажи, и тем выше цена на них при постоянной величине спроса.

• Высокое вознаграждение, которое не будет размываться дополнительной эмиссией токенов и обеспеченное реальным бизнесом. Оно дается за предоставление ликвидности, благодаря чему, держателям LP-токенов будет выгодно вкладываться в ликвидность как можно дольше.

• Человеческое поведение – небольшие остатки токенов будут забываться на счетах, кто-то поленится, а кто-то просто решит подождать изменения цены зная, что ничем не рискует. Все это приведет к тому, что часть токенов будет долго оставаться вне рынка.

Рассмотрим такую ситуацию. Прошла покупка на 100 токенов, и 10 из них было отправлено на распределение между держателями ликвидности. Их, например, 10 000 человек, поэтому каждый получит по 0,01 токену. Какова вероятность, что он тут же пойдет в пул, чтобы обменять их? Довольно низкая. А по факту 10 токенов куплены за реальные деньги, но находятся вне рынка. И так будет происходить довольно часто, вызывая рост токена в пуле ликвидности. Деньги за покупки токенов туда будут идти всегда, а вот обратный процесс будет не таким быстрым.

Как получить свою доходность

Вознаграждение за продажу уровней сразу же попадает на ваш блокчейн-кошелек в размере 80% от суммы сделки.

Доход держателей LP-токенов (0,3% от комиссий за обмен в PancakeSwap) автоматически прибавляется системой к вашей паре ROO+USDT. Забрать доход вы можете только тогда, когда решите обменять свои LP-токены назад на свою пару ROO/USDT

Вознаграждение за стекинг. Предназначенное вам вознаграждение аккумулируется в смарт-контракте и вывести его можете только вы. Количество начисленных вам вознаграждений вы видите на балансе в своем личном кабинете IntegRoo. Для того, чтобы вывести доход, вам нужно нажать на кнопку в кабинете «Вывести вознаграждение».

В этот момент вы инициируете действие смарт-контракта по выводу дохода, и смарт-контракт отправляет причитающийся вам доход на ваш блокчейн-кошелек. Во время проведения транзакции, ваш кабинет должен быть подключен к вашему кошельку Metamask и, как только вы нажмете на кнопку «Вывести вознаграждение», у вас появится всплывающее окно от Metamask, с просьбой подтвердить транзакцию.

Это действие невозможно сделать автоматическим, поскольку за каждую такую транзакцию пользователь платит комиссию, поэтому только пользователь может принимать решение, как часто он будет совершать вывод средств.

Аллокация

Аллокация - это система распределения ограниченного количества ресурсов так, чтобы их получение и применение было наиболее эффективным. В нашем случае, речь идет о токенах ROO.

Аллокация проводится для того, чтобы не допустить сосредоточения большого количества токенов в одних руках. Поэтому на пресейле токена ROO партнеры получали небольшую аллокацию, которая не может глобально повлиять на стоимость токена после выхода его на DeFi биржу.

Что нужно знать о токеномике IntegRoo

• Токен ROO - дефляционный, обеспеченный работающей платформой и реальными транзакциями

• Прозрачность и безопасность гарантированы смарт-контрактом

• Существует несколько способов заработка на токене

• Зависимость роста токена от роста платформы.

• Чем больше транзакций и пользователей на платформе IntegRoo, тем нужнее и дороже токен

• Вознаграждение для держателей LP-токенов, застекировавших их в пуле. Это мотивирует их держать токены, обеспечивая дефицит на открытом рынке.